Η Vivartia Holding S.M.S.A. ανακοίνωσε πριν λίγο την υπογραφή οριστικής συμφωνίας για την πώληση του 100% των μετοχών της Evergood, του κλάδου υπηρεσιών εστίασης του Ομίλου Vivartia, στην καναδική Recipe Unlimited Corporation.
Ποια είναι η Recipe
Η Recipe, που ελέγχεται από την Fairfax του Prem Watsa, είναι στρατηγικός επενδυτής με περισσότερα από 100 χρόνια εμπειρίας στον κλάδο της εστίασης. Με 18 εμπορικά σήματα εστίασης στους τομείς της πλήρους εξυπηρέτησης (full-service), της περιορισμένης εξυπηρέτησης (limited-service) και της λιανικής, το χαρτοφυλάκιο της Recipe περιλαμβάνει εμβληματικά σήματα όπως Swiss Chalet, St-Hubert, Montana’s BBQ & Bar, Harvey’s Burgers, New York Fries και The Burger’s Priest. «Η Evergood κατέχει ηγετική θέση στην ελληνική αγορά και διαθέτει μια εξαιρετική διοικητική ομάδα με μεγάλη εμπειρία, γεγονός που καθιστά τη συγκεκριμένη συνεργασία ιδανική για την επιτάχυνση της διεθνούς μας ανάπτυξης», δήλωσε ο Frank Hennessey, Διευθύνων Σύμβουλος της Recipe Unlimited. «Ανυπομονούμε να συνεργαστούμε με τη διοικητική ομάδα της εταιρείας, αξιοποιώντας αυτή τη δυναμική πλατφόρμα για να δημιουργήσουμε σημαντικές ευκαιρίες ανάπτυξης στην Ελλάδα και διεθνώς».
Τα οικονομικά της Evergood
Yπενθυμίζεται πως ο ο Όμιλος Evergood, αποτελεί τον κλάδο εστίασης της Vivartia και αναπτύσσει τα Goody’s Burger House, everest, Flocafé Espresso Room, La Pasteria και Jackaroo, καθώς και τα νέα concepts Krispy by Jackaroo και La Jacka. Τα σήματά του έχουν παρουσία σε εννέα χώρες,Οι ενοποιημένες πωλήσεις της Evergood ανήλθαν το 2025 σε 299,63 εκατ. ευρώ, έναντι 264,97 εκατ. ευρώ το 2024, σημειώνοντας αύξηση 13,1%.Σε επίπεδο συνολικών πωλήσεων συστήματος, στις οποίες περιλαμβάνονται και οι πωλήσεις του δικτύου franchise, ο Όμιλος έφτασε τα 375 εκατ. ευρώ, από 341 εκατ. ευρώ την προηγούμενη χρήση, καταγράφοντας άνοδο 10%.
Η λειτουργική δραστηριότητα του Ομίλου παρήγαγε ταμειακές ροές ύψους 26,64 εκατ. ευρώ, αυξημένες κατά 14,7% σε σύγκριση με τα 23,23 εκατ. ευρώ του 2024 Η λειτουργική παραγωγή μετρητών απορροφήθηκε, ωστόσο, σε σημαντικό βαθμό από το επενδυτικό πρόγραμμα. Οι καθαρές εκροές από επενδυτικές δραστηριότητες ανήλθαν σε 20,74 εκατ. ευρώ, από 6,49 εκατ. ευρώ, παρουσιάζοντας αύξηση 219,5%.Οι αγορές ενσώματων και άυλων παγίων έφτασαν τα 9,65 εκατ. ευρώ, από 5,78 εκατ. ευρώ, αυξημένες κατά 67,1%. Οι εκροές που συνδέονται με εξαγορές και αυξήσεις κεφαλαίου θυγατρικών ανήλθαν σε 11,16 εκατ. ευρώ. Ως αποτέλεσμα των επενδυτικών και χρηματοδοτικών ροών, τα ταμειακά διαθέσιμα υποχώρησαν κατά 34,3%, στα 10,75 εκατ. ευρώ, από 16,38 εκατ. ευρώ.
Ο συνολικός τραπεζικός και ομολογιακός δανεισμός του Ομίλου διαμορφώθηκε στο τέλος του 2025 σε 100,77 εκατ. ευρώ, από 101,77 εκατ. ευρώ το 2024, παρουσιάζοντας οριακή μείωση 1%. Οι μακροπρόθεσμες δανειακές υποχρεώσεις περιορίστηκαν σε 78,26 εκατ. ευρώ, από 81,70 εκατ. ευρώ. Αντίθετα, οι βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις από δάνεια αυξήθηκαν κατά 12,2%, στα 22,51 εκατ. ευρώ, από 20,07 εκατ. ευρώ.Λόγω της υποχώρησης των διαθεσίμων, ο καθαρός τραπεζικός δανεισμός αυξήθηκε κατά 5,4%, στα 90,02 εκατ. ευρώ, από 85,39 εκατ. ευρώ.
Πέραν του τραπεζικού και ομολογιακού δανεισμού, σημαντική θέση στον ισολογισμό καταλαμβάνουν οι υποχρεώσεις από συμβάσεις μίσθωσης. Το συνολικό υπόλοιπο των υποχρεώσεων από μισθώσεις αυξήθηκε κατά 29,6%, στα 60 εκατ. ευρώ, από 46,3 εκατ. ευρώ το 2024. Από το ποσό αυτό, 51,37 εκατ. ευρώ αφορούν το μακροπρόθεσμο μέρος και 8,63 εκατ. ευρώ υποχρεώσεις που λήγουν εντός της επόμενης χρήσης. Οι συνολικές πληρωμές κεφαλαίου και τόκων για μισθώσεις ανήλθαν το 2025 σε 8,82 εκατ. ευρώ, από 7,64 εκατ. ευρώ. Η αύξηση των υποχρεώσεων σχετίζεται με τη διεύρυνση του δικτύου και την αναγνώριση νέων δικαιωμάτων χρήσης καταστημάτων και εγκαταστάσεων.
Στο πλαίσιο της αναδιάρθρωσης του δανεισμού και για την εξασφάλιση των ομολογιακών δανείων έχει συσταθεί ενέχυρο επί των μετοχών βασικών εταιρειών του Ομίλου. Μεταξύ αυτών περιλαμβάνονται οι Evergood, Olympic Catering, Hellenic Catering, Εστιατόρια Ελλέστια, Magic Food, Food Center, Olympus Plaza και Olympus Plaza Catering. Τα συνολικά ίδια κεφάλαια ανήλθαν σε 87,36 εκατ. ευρώ, έναντι 75,42 εκατ. ευρώ το 2024, παρουσιάζοντας αύξηση 15,8%. Η εξέλιξη αντανακλά κυρίως την κερδοφορία της χρήσης. Το σύνολο του ενεργητικού αυξήθηκε κατά 8,8%, στα 335,49 εκατ. ευρώ, από 308,23 εκατ. ευρώ.
Οι επιδόσεις των σημάτων
Goody’s Burger House: Οι καθαρές πωλήσεις του συστήματος αυξήθηκαν κατά 0,8%. Κατά τη διάρκεια του 2025 άνοιξαν τέσσερα νέα franchise σημεία σε Πτολεμαΐδα, Μυτιλήνη, Ρέθυμνο και Νέα Αλικαρνασσό. Το πρόγραμμα πιστότητας All Star Club έφτασε τα 476.501 ενεργά μέλη, ενώ η εταιρεία επένδυσε σε digital kiosks, food lockers και εργαλεία τεχνητής νοημοσύνης.
Everest: Οι πωλήσεις συστήματος ενισχύθηκαν κατά 4,1%, ενώ ξεκίνησαν τη λειτουργία τους δέκα νέα καταστήματα franchise. Η ανάπτυξη επικεντρώθηκε στην ανανέωση του μενού, στο loyalty οικοσύστημα και στις στρατηγικές εμπορικές συνεργασίες.
Flocafé Espresso Room: Οι καθαρές πωλήσεις αυξήθηκαν κατά 3,7%. Συνεχίστηκε η διεθνοποίηση του σήματος με νέο κατάστημα στο αεροδρόμιο της Ντόχα και τρία σημεία στην Ολλανδία, ενώ προστέθηκαν δύο ακόμη καταστήματα στην Ελλάδα.
La Pasteria: Οι πωλήσεις συστήματος παρουσίασαν αύξηση 1,7%. Η στρατηγική της αλυσίδας επικεντρώθηκε στην προϊοντική ανανέωση, στα εποχικά μενού και στην αύξηση της επισκεψιμότητας μέσω προωθητικών ενεργειών.
Jackaroo: Οι πωλήσεις συστήματος ανήλθαν σε 24,8 εκατ. ευρώ, με τον Όμιλο να επενδύει στη διεύρυνση του δικτύου, στην ψηφιακή εξυπηρέτηση και στη δημιουργία νέων concepts.
Οι σύμβουλοι της συναλλαγής
Η ολοκλήρωση της συναλλαγής τελεί υπό τις συνήθεις εγκρίσεις και προϋποθέσεις ολοκλήρωσης. Η Rothschild & Co ενήργησε ως χρηματοοικονομικός σύμβουλος της Vivartia στο πλαίσιο της συναλλαγής, η Deloitte παρείχε υπηρεσίες vendor due diligence, ενώ η Bernitsas Law παρείχε νομική υποστήριξη στη Vivartia.Η EY-Parthenon Greece παρείχε φορολογικές και χρηματοοικονομικές συμβουλευτικές υπηρεσίες, η Scotiabank (Scotia Capital Inc.) ενήργησε ως χρηματοοικονομικός σύμβουλος, η KPMG παρείχε υπηρεσίες συμβουλευτικής συναλλαγών και η Karatzas & Partners παρείχε νομική υποστήριξη.
