Σε μία από τις μεγαλύτερες κινήσεις άντλησης κεφαλαίων των τελευταίων ετών προχωρά η ElvalHalcor, ανακοινώνοντας αύξηση μετοχικού κεφαλαίου μέσω συνδυασμένης δημόσιας και διεθνούς προσφοράς, με στόχο την άντληση ακαθάριστων κεφαλαίων ύψους περίπου 250 εκατ. ευρώ.
Η εταιρεία προγραμματίζει την έκδοση έως 75 εκατ. νέων κοινών, ονομαστικών μετοχών, ονομαστικής αξίας 0,39 ευρώ ανά μετοχή, με ανώτατη τιμή διάθεσης τα 4,86 ευρώ ανά νέα μετοχή.
Συνδυασμένη προσφορά σε Ελλάδα και εξωτερικό
Η διάθεση των νέων μετοχών θα πραγματοποιηθεί μέσω συνδυασμένης προσφοράς, η οποία περιλαμβάνει δημόσια προσφορά στην Ελλάδα και ιδιωτική τοποθέτηση στο εξωτερικό.
Στην ελληνική αγορά οι νέες μετοχές θα διατεθούν σε ιδιώτες και ειδικούς επενδυτές, σύμφωνα με το ευρωπαϊκό πλαίσιο για τα ενημερωτικά δελτία και τις διατάξεις του νόμου 4706/2020.
Παράλληλα, στο εξωτερικό θα πραγματοποιηθεί ιδιωτική τοποθέτηση μέσω διεθνούς βιβλίου προσφορών, απευθυνόμενη σε θεσμικούς και λοιπούς επιλέξιμους επενδυτές, αξιοποιώντας τις προβλεπόμενες εξαιρέσεις από την υποχρέωση δημοσίευσης ενημερωτικού δελτίου, μεταξύ των οποίων και επενδυτές που εμπίπτουν στον αμερικανικό κανόνα Rule 144A.
Πώς θα κατανεμηθούν οι νέες μετοχές
Η εταιρεία προβλέπει αρχικά ότι:
- 20% των νέων μετοχών θα διατεθεί μέσω της ελληνικής δημόσιας προσφοράς.
- 80% θα κατευθυνθεί στη διεθνή ιδιωτική τοποθέτηση.
Η τελική κατανομή, ωστόσο, θα εξαρτηθεί από τη ζήτηση που θα εκδηλωθεί στα δύο σκέλη της προσφοράς και θα οριστικοποιηθεί μετά την ολοκλήρωση του βιβλίου προσφορών.
Από 14 έως 16 Ιουλίου η διαδικασία
Η ελληνική δημόσια προσφορά όσο και η διεθνής ιδιωτική τοποθέτηση θα «τρέξουν» ταυτόχρονα, από 14 έως και 16 Ιουλίου 2026, με την ελληνική δημόσια προσφορά να ολοκληρώνεται στις 16:00 της τελευταίας ημέρας.
Μετά το πέρας της διαδικασίας θα καθοριστούν από το Διοικητικό Συμβούλιο της εταιρείας, σε συνεργασία με τους γενικούς συντονιστές της έκδοσης, η τελική τιμή διάθεσης, ο αριθμός των νέων μετοχών που θα εκδοθούν, καθώς και η τελική κατανομή μεταξύ δημόσιας προσφοράς και ιδιωτικής τοποθέτησης.
Προτεραιότητα στους υφιστάμενους μετόχους
Ιδιαίτερη πρόβλεψη υπάρχει για τους υφιστάμενους μετόχους της ElvalHalcor.
Όσοι κατέχουν μετοχές της εταιρείας κατά το κλείσιμο της συνεδρίασης της 13ης Ιουλίου 2026 και συμμετάσχουν στην ελληνική δημόσια προσφορά θα έχουν δικαίωμα προνομιακής κατανομής, ώστε να μπορέσουν, στο μέτρο του δυνατού, να διατηρήσουν το ποσοστό συμμετοχής τους και μετά την ολοκλήρωση της αύξησης κεφαλαίου.
Αντίστοιχος μηχανισμός προνομιακής κατανομής μπορεί να εφαρμοστεί και στην ιδιωτική τοποθέτηση, με κριτήρια όπως η υφιστάμενη συμμετοχή στην εταιρεία, η επενδυτική συμπεριφορά, ο επενδυτικός ορίζοντας, η τιμή της προσφοράς και η συναλλακτική δραστηριότητα των επενδυτών.
Goldman Sachs και UBS επικεφαλής της διεθνούς έκδοσης
Τη διεθνή ιδιωτική τοποθέτηση αναλαμβάνουν ως κοινοί γενικοί συντονιστές και διαχειριστές του βιβλίου προσφορών οι Goldman Sachs Bank Europe SE και UBS Europe SE.
Στο σχήμα συμμετέχουν επίσης ως συνδιαχειριστές του βιβλίου προσφορών η Eurobank, η Εθνική Τράπεζα, η Τράπεζα Πειραιώς και η AXIA Ventures Group, ενώ ως συνδιαχειριστές συμμετέχουν οι Ambrosia Capital Hellas, BETA Χρηματιστηριακή, Euroxx, Παντελάκης Χρηματιστηριακή και Optima bank.
Για την ελληνική δημόσια προσφορά, η Eurobank αναλαμβάνει τον ρόλο του Συμβούλου Έκδοσης, ενώ μαζί με την Εθνική Τράπεζα, την Πειραιώς και την AXIA Ventures Group θα λειτουργήσει ως Συντονιστής Τοποθέτησης.
Με την αύξηση μετοχικού κεφαλαίου, η ElvalHalcor επιδιώκει να ενισχύσει περαιτέρω την κεφαλαιακή της βάση, αντλώντας έως 250 εκατ. ευρώ από την ελληνική και τη διεθνή επενδυτική κοινότητα, σε μια συναλλαγή που αναμένεται να αποτελέσει σημείο αναφοράς για την ελληνική κεφαλαιαγορά το 2026.
