Η Sysco ανακοίνωσε τη Δευτέρα ότι προχωρά στην εξαγορά της Jetro Restaurant Depot έναντι 29 δισ. δολαρίων, συμπεριλαμβανομένου του χρέους, ενισχύοντας την παρουσία της στην αγορά των ανεξάρτητων εστιατορίων με αυξημένη ευαισθησία στις τιμές.
Η μετοχή της Sysco, η οποία διαθέτει χρηματιστηριακή αξία 39,2 δισ. δολαρίων, υποχώρησε σχεδόν κατά 5% στις προσυνεδριακές συναλλαγές, καθώς η εταιρεία ανακοίνωσε ότι θα χρηματοδοτήσει τη συμφωνία κυρίως μέσω νέου και υβριδικού δανεισμού ύψους 21 δισ. δολαρίων, καθώς και με 1 δισ. δολάρια από διαθέσιμα μετρητά και ίδια κεφάλαια.
Η οικογενειακή Jetro Restaurant Depot λειτουργεί με μοντέλο χονδρικής «cash-and-carry», όπου οι πελάτες πληρώνουν άμεσα για προϊόντα όπως τρόφιμα, ποτά και υλικά take-away, συμπληρώνοντας το δίκτυο διανομής της Sysco που εξυπηρετεί εστιατόρια, νοσοκομεία και ξενοδοχεία.
Η εξαγορά εντάσσεται σε ένα ευρύτερο κύμα συμφωνιών σε κλάδους που απευθύνονται στον καταναλωτή, μετά από πρόσφατες διαπραγματεύσεις συγχωνεύσεων μεταξύ εταιρειών όπως οι Unilever, Estée Lauder και Pernod Ricard, καθώς οι επιχειρήσεις επιδιώκουν μεγαλύτερη κλίμακα για να αντιμετωπίσουν την ασθενέστερη ζήτηση και το αυξημένο κόστος.
Σύμφωνα με τους όρους της συμφωνίας, οι μέτοχοι της Restaurant Depot θα λάβουν 21,6 δισ. δολάρια σε μετρητά και 91,5 εκατομμύρια μετοχές της Sysco, καταλήγοντας να κατέχουν το 16% της νέας εταιρείας μετά την ολοκλήρωση της συναλλαγής.
Ο διευθύνων σύμβουλος της Sysco, Kevin Hourican, δήλωσε ότι η συμφωνία θα ενισχύσει την αξία για τα μικρά ανεξάρτητα εστιατόρια και τους καταναλωτές, προσφέροντας πιο προσιτά και φρέσκα προϊόντα, καθώς και μεγαλύτερη ποικιλία και ευκολία. Παράλληλα, τόνισε ότι η συνδυασμένη εταιρεία θα μπορέσει να μειώσει τις τιμές για περισσότερους πελάτες.
Υπενθυμίζεται ότι το προηγούμενο έτος, οι US Foods και Performance Food Group είχαν διακόψει συνομιλίες για συγχώνευση, η οποία θα δημιουργούσε έναν ισχυρό ανταγωνιστή για τη Sysco και θα μπορούσε να οδηγήσει σε χαμηλότερο κόστος για τους καταναλωτές.
Η Sysco ανακοίνωσε επίσης ότι αναστέλλει το πρόγραμμα επαναγοράς μετοχών της, ενώ επανέλαβε τις ετήσιες οικονομικές της προβλέψεις.
Γνωστή για προϊόντα όπως μπριζόλες, φιλέτα και κατεψυγμένα τρόφιμα που προμηθεύει σε αλυσίδες όπως οι KFC και Subway, η Sysco είχε ήδη αυξήσει νωρίτερα μέσα στη χρονιά τις προβλέψεις κερδοφορίας της, επωφελούμενη από τη σταθερή ζήτηση παρά τις μακροοικονομικές πιέσεις.
Η εταιρεία εκτιμά ότι η συμφωνία θα ενισχύσει τα κέρδη ανά μετοχή σε μεσαία έως υψηλά μονοψήφια ποσοστά κατά τον πρώτο χρόνο μετά την ολοκλήρωσή της, η οποία αναμένεται έως το τρίτο τρίμηνο του οικονομικού έτους 2027.
